در تجزیه و تحلیل امروز زنجیره ای ، Beincrypto رتبه 5 معیار برتر را ارائه می دهد که نشانگر پایان بازار خرس BTC است. اگرچه بسیاری از شاخص های زنجیره ای در اواسط سال 2012 در حال حاضر به پایین سیگنال می کردند ، اما بسیاری دیگر هنوز خنثی بودند.
با این حال ، با پایان یافتن سال 2022 ، به نظر می رسد که شاخص های بیشتر و بیشتر کلیدی در حال نشان دادن پایین قیمت بیت کوین هستند. لیست ما از 5 شاخص برتر زنجیره ای که به پایان نزولی اشاره دارد شامل موارد زیر است:
- کاهش قیمت BTC از ATH
- درصد عرضه سود
- خالص سود/ضرر تحقق یافته
- سود تحقق یافته به ارزش
- MVRV Z-Score
کاهش قیمت BTC از ATH
اولین از 5 شاخص برتر زنجیره ای که نشان می دهد بیت کوین به پایان بازار خرس رسیده است ، کاهش قیمت از ATH است. این میزان کاهش درصد در قیمت BTC را از اوج متوالی تمام وقت (ATH) اندازه گیری می کند.
در نمودار بلند مدت این نشانگر و قیمت بیت کوین ، 4 دوره را مشاهده می کنیم که در آن کاهش قیمت از ATH در مناطق بسیار پایین باقی مانده است. به طور طبیعی ، آنها با انتهای بازارهای خرس تاریخی و پایین کلان قیمت BTC ارتباط دارند. کمترین امتیاز کاهش قبلی د ر-93 ٪ (2011) ، -85 ٪ (2015) و-83. 5 ٪ (2018) ثبت شد.
در حال حاضر ، کمترین نقطه کاهش قیمت BTC از ATH در 21 نوامبر 2022 د ر-77 ٪ ثبت شده است. در حالی که این به اندازه پایین بازارهای خرس قبلی نیست ، ما می بینیم که عمق کاهش در چرخه های بعدی کاهش می یابد.
علاوه بر این ، ما می بینیم که انحراف شدید شدید از ATH حداقل در گذشته چند ماه ادامه داشته است. بنابراین ، حتی اگر BTC قبلاً به پایین ماکرو رسیده باشد ، نباید انتظار از سرگیری سریع صعود را داشته باشیم.
/مربوط
SEC ETF Grayscale ETF را رد می کند زیرا اولین بار در هنگ کنگ به دست آمده است
چرا CHZ Price در جام جهانی فیفا کم کار کرد؟
این هفته در Crypto: اظهارات SBF و دستگیری ، Robinhood در Peril و Kardashian Case رد شد
xcn ، twt ، flow ، doge ، fil بدترین دارایی در بازار رمزنگاری است
تنظیم کننده نیویورک راهنمایی رمزنگاری را برای بانک ها منتشر می کند
آیا در حال انجام قیمت XRP نشانه ای از چیزهای آینده است؟
با این حال ، در دو نوبت این شاخص عمیق تر شد و پایین 42 ٪ ثبت کرد. این اتفاق در پایین 2015 و 2019 (مناطق قرمز) رخ داد. بنابراین ، بسته به اینکه کدام سناریو در این زمان به حقیقت می پیوندد ، شاخص ممکن است قبلاً 48 ٪ به پایین خود رسیده باشد ، یا در قیمت BTC کاهش یابد و سطح 42 ٪ در افق باشد.
درصد عرضه در سود / منبع: glassnode
راه دیگر برای نشان دادن همین موضوع، ترسیم افراط‌های بازار در نمودار است. باز هم، می‌توانیم ببینیم که وضعیت فعلی بیشتر شبیه افت سال 2011 و سقوط سال 2020 است، تا 2 بازار نزولی قبلی.
سود/زیان تحقق یافته خالص
سومین شاخص در لیست ما از 5 شاخص برتر زنجیره ای، سود/زیان خالص تحقق یافته است. به عنوان سود یا زیان خالص تمام سکه های جابجا شده به دلار (USD) تعریف می شود. به عبارت دیگر، تفاوت ساده بین سود تحقق یافته و زیان تحقق یافته است.
ارزش دلاری بیت کوین در بازار فعلی آنقدر بالا است که نسبت سود/زیان خالص تحقق یافته در پایین ترین سطح خود قرار دارد. در 18 نوامبر 2022 به پایین ترین سطح تاریخ (ATL) - 4. 30 میلیارد دلار رسید. رکوردهای قبلی در 13 ژوئن 2022 (-4. 23 میلیارد دلار) و 25 ژوئن 2021 (-3. 46 میلیارد دلار) ثبت شد.
با مقایسه این افراط‌ها با بازار نزولی قبلی یا حتی سقوط COVID-19، متوجه می‌شویم که سود/زیان خالص تحقق‌یافته بسیار ملایم‌تر بوده است. در 12 مارس 2020، این نسبت ب ه-1. 39 میلیارد دلار رسید. در مقابل، کف بازار نزولی قبلی تنها 948 میلیون دلار در 5 دسامبر 2018 بود.
سود به ارزش تحقق یافته
شاخص جالب دیگر نسبت سود واقعی به ارزش (RPV) است. به عنوان نسبت سود تحقق یافته به سرمایه واقعی بازار تعریف می شود. این معیار، تحقق سود بازار را با مبنای هزینه کلی دلار به دلار مقایسه می‌کند.
بر اساس داده های Glassnode، منطقه سبز بین سطوح 0. 00005 و 0. 00017 فرصت های خوبی را برای خرید بیت کوین نشان می دهد. با این حال، در شرایط استثنایی، این اندیکاتور حتی از این ناحیه نیز پایین می‌آید و فرصت‌های خرید عالی را نشان می‌دهد.
تا کنون، این تنها سه بار در تاریخ اتفاق افتاده است - در سال 2015، در سال 2019 و اکنون (مناطق آبی). علاوه بر این، در دو نوبت قبلی، این پایین‌های شدید پس از اینکه قیمت بیت‌کوین قبلاً به کف رسیده بود، رخ داد. اگر این اتفاق دوباره تکرار شود، ممکن است که بیت کوین قبلاً به انتهای این بازار نزولی رسیده باشد.
آخرین مورد در لیست TOP 5 نشانگرهای زنجیره ای که نشان دهنده پایین بودن قیمت BTC هستند، MVRV Z-score است. به طور خلاصه، برای ارزیابی زمانی که بیت کوین نسبت به به اصطلاح "ارزش منصفانه" بیش از حد یا کمتر از ارزش گذاری شده است، استفاده می شود. به عنوان نسبت تفاوت بین ارزش بازار و ارزش تحقق یافته و انحراف استاندارد تمام داده های ارزش بازار تاریخی محاسبه می شود.
در نمودار بلند مدت ، می بینیم که هر وقت MVRV Z-نمره در منطقه سبز بود ، سیگنال بسیار خوبی از پایین قیمت بیت کوین بود. کاپیتولاسیون شاخص همیشه با پایتخت قیمت BTC ارتباط داشته است.
علاوه بر این ، ما می بینیم که هر بازار خرس پی در پی ، MVRV Z را به افراط و تفریط کمی کوچکتر سوق داد. این به ما امکان می دهد یک خط پشتیبانی در حال افزایش (آبی) ، جایی که نشانگر در حال حاضر در آن قرار دارد ، ترسیم کنیم. در صورت وجود ، این امکان وجود دارد که بیت کوین قبلاً به پایین بازار خرس فعلی رسیده باشد.
برای آخرین تجزیه و تحلیل بازار رمزنگاری Beincrypto ، اینجا را کلیک کنید.
سلب مسئولیت
BeinCrypto در تلاش است تا اطلاعات دقیق و به روز را ارائه دهد ، اما مسئولیت هرگونه حقایق مفقود شده یا اطلاعات نادرست را بر عهده نخواهد داشت. شما مطابقت دارید و می فهمید که باید از هر یک از این اطلاعات در معرض خطر خود استفاده کنید. ارزهای رمزپایه دارایی های مالی بسیار بی ثبات هستند ، بنابراین تحقیق و تصمیمات مالی خود را انجام دهید.
