چگونه می توان شغل بازار سرمایه را در یک بانک سرمایه گذاری دریافت کرد

بانکداران بازارهای سرمایه همه چیز در مورد تسهیل گسترش برای مشتریان خود هستند. هنگامی که شرکت ها می خواهند سرمایه گذاری کنند و گسترش دهند ، برای انجام این کار باید پول جمع کنند. بعضی اوقات آنها فقط وام بانکی را بیرون می آورند ، اما اگر می خواهید پول زیادی را با بهترین نرخ ممکن جمع کنید - یا اگر نیازهای مالی شما کمی پیچیده تر از یک افسر وام دهنده است که می تواند در آن قرار بگیرد - پس ممکن است شما نیاز به رفتن داشته باشیدبه بازارهای سرمایه جهانی و فروش بدهی یا حقوق صاحبان سهام به سرمایه گذاران. اگر این کار را انجام دهید ، این بخش بازارهای سرمایه یک بانک سرمایه گذاری است که با آنها صحبت خواهید کرد.

همانطور که ویرجینیا دراپر ، مدیر استخدام فارغ التحصیل در دویچه بانک می گوید ، "نقش در امور مالی شرکت ها می تواند به طور گسترده ای به دو دسته تقسیم شود. تیم های مبدا ، که برای درک نیازهای خود با مشتری کار می کنند و فرصت های جدید شغلی و تیم های محصول را که راه حل های تخصصی را در بازارهای سرمایه یا با ارائه مشاوره ای که ممکن است نیاز داشته باشند ، توسعه داده و اجرا می کنند "

بانکداران سرمایه گذاری که در بازارهای سرمایه کار می کنند ، مسئولیت ارائه مشاوره به شرکت ها در زمینه جمع آوری سرمایه و سپس یافتن سرمایه گذاران برای تأمین پول را بر عهده دارند. برای انجام این کار ، آنها به عنوان نوعی حرکت بین عمل عمل می کنند.- از یک طرف آنها برای درک نیازهای افزایش سرمایه مشتریان شرکت با مشتری با بانکداران مشورتی صحبت می کنند. از سوی دیگر ، آنها با بخش فروش و تجارت صحبت می کنند تا بفهمند سرمایه گذاران برای خرید چه چیزی آماده هستند. در حالی که بین این دو حرکت می کنند ، بانکداران بازارهای سرمایه مسئول مدیریت این روند هستند ، از جمله استخدام وکلا ، جمع آوری مستندات و اطمینان از این که همه چیز با کلیه مقررات مربوط به قانون صدور اوراق بهادار به عموم مطابقت دارد.

بانکدار بازارهای بدهی چیست؟بانکدار بازارهای سرمایه سهام چیست؟

از آنجا که آنها به سرمایه گذاران وابسته هستند تا بتوانند پول نقد را به شرکت ها تحویل دهند ، تیم های بازارهای سرمایه معمولاً به بازارهای سرمایه بدهی (DCM) و بازارهای سرمایه سهام (ECM) تقسیم می شوند و متخصص در صدور اوراق قرضه یا سهام هستند. این دو حوزه کاملاً متفاوت از یکدیگر هستند ، زیرا شرکت ها تمایل دارند اوراق قرضه را به طور منظم تر و به عنوان بخشی از مدیریت مالی خود صادر کنند ، در حالی که صدور سهام یک تصمیم بسیار نادر و استراتژیک تر است.

Demetrio Salorio ، مدیر اجرایی می گوید: "DCM ترکیبی منحصر به فرد از امور مالی شرکت ها (دانش عمیقی از نحوه عملکرد مشتریان ما و نحوه مشاوره در مورد نیازهای مالی آنها) ، قرار گرفتن در معرض بازارهای با درآمد ثابت و تسلط بر محصولات مالی پیچیده را به ارمغان می آورد."افسر ، شعبه SG لندن و مدیر ارشد کشور ، انگلیس و ایرلند. بنگاهها انتظار دارند که تحلیلگران DCM خود بسیار بی شمار باشند و درک فنی تأمین مالی شرکت داشته باشند

با این حال ، در حالی که بیشتر بانکداران سرمایه گذاری بسیار متمرکز بر معاملات فردی هستند ، ماهیت با حجم بالا صدور بدهی به این معنی است که بانکداران DCM باید با گذشت زمان بتوانند روابط با مشتریان را توسعه دهند و اطلاعات مربوط به بازار را در فواصل منظم ارائه دهند. Salorio می گوید موفقیت در DCM به داشتن "ظرفیت قوی برای ایجاد رابطه بر اساس اعتماد به نفس متقابل با مشتریان صادرکننده" بستگی دارد.

از طرف دیگر ، بانکداران ECM باید بیرون بروند و معاملات را انجام دهند. یکی از رئیس های بازارهای EMEA در یک بانک اروپایی می گوید: "یک روز معمولی با درک پیچیدگی های بازار برای آن روز و هفته آغاز می شود.""ما این کار را با خواندن روزنامه ها ، گوش دادن به جلسات تحقیقاتی و شرکت در جلسات تیمی انجام می دهیم."یک تیم خوب بازار سرمایه نیازهای مشتریان خود را پیش بینی می کند - شاید فرصتی برای استفاده از اخبار خوب برای صدور سهام با قیمت بالاتر وجود داشته باشد. با شناسایی فرصت ها ، تیم به حالت "زمین" حرکت می کند.

به محض اینکه یک فرآیند گودبرداری باز شد ، این بانکداران ارشد ECM هستند که در هواپیما (Covid-Permiting) سوار می شوند و بانک سرمایه گذاری را به یک مشتری بالقوه می فروشند. این مرحله "مبدا" معامله است ، اما اگرچه این مدیران و مدیران مدیران هستند که انتظار می رود چهره این بانک باشند ، اما کارمندان خردسال مشغول تهیه مواد بازاریابی مورد نیاز برای متقاعد کردن مشتری برای رفتن با یک بانک خاص هستندواداگر آنها موفق باشند ، تیم درگیر به مرحله "اعدام" معامله می روند.

"مبدا می تواند شامل تهیه یا انجام زمین های مشتری باشد. اجرای برنامه شامل تهیه پیش نویس یا ساختار کار با مشتریان ، وکلا و/یا حسابداران یا تلاش های توزیع مربوط به سندیکا ، فروش و سرمایه گذاران است. ""سندیکا" ، در این زمینه ، به یک تیم تخصصی اشاره دارد که بین بخش بازارهای سرمایه سهام و طبقه فروش و تجارت قرار دارد (از نظر سازمانی ، اما معمولاً از نظر جسمی). اگر به صورت سندیکا کار کنید ، شغل شما با فروش و معامله گران ارتباط برقرار می کند و علاقه سرمایه گذاران را در محصولات صادر می کند. در طی یک معامله ، سندیکا وظیفه تهیه بازخورد از بازار را در مورد چگونگی دریافت این پیشنهاد به دست می آورد.

مشاغل بازارهای سرمایه به طور معمول به سه منطقه جداگانه تقسیم می شوند. در مرحله اول ، گروه یا بخش صنعت وجود خواهد داشت که شما روی آن متمرکز شده اید - مانند مراقبت های بهداشتی ، رسانه های فناوری و ارتباطات یا موسسات مالی. سپس منطقه جغرافیایی که شما آن را پوشش می دهید وجود دارد و سپس نوع محصول شما در آن تخصص دارید.

این به این معنی نیست که شما صرفاً روی IPO ها متمرکز خواهید شد. بانکداران ECM در تیم ها کار می کنند توسط محصولات "مشترک" که شامل صدور اول ، پیگیری ها ، پیشنهادات ثانویه و موارد مشابه است ، سپس Convertibles از هم جدا می شوند (و تمایل دارند که در تیم های ECM و بازارهای سرمایه بدهی بنشینند) و وجود داردهمچنین تیم هایی که روی محصولات مشتق پیچیده تر تمرکز می کنند. در برخی از بانک ها ، تیم هایی از بانکداران وجود دارند که فقط روی مکان های خصوصی تمرکز می کنند.

مشاغل بازارهای بدهی (ECM) دارای شکاف مشابهی به تیم های جغرافیایی و بخش است ، اما تیم موسسات مالی به طور کلی بسیار بزرگتر است. این امر به این دلیل است که مشتریان مالی (به عنوان مثال بانک ها) خود را تقریبا نیمی از صدور اوراق قرضه تشکیل می دهند. همچنین تعدادی از اوراق قرضه ویژه وجود دارد که فقط توسط بانک ها و شرکت های بیمه صادر شده است تا الزامات نظارتی را برآورده سازد و بانکداران DCM که در این فضا کار می کنند ، باید دانش بسیار مفصلی در مورد دنیای همیشه در حال تغییر مقررات داشته باشند. به دلایل مشابه ، تیم های DCM تمایل به تأکید بیشتر بر مکان های خصوصی دارند ، زیرا این موارد در بازار اوراق قرضه بیشتر از بازار سهام است. بانکداران DCM همچنین با کارشناسان در نرخ بهره و مشتقات ارزی همکاری نزدیک خواهند داشت ، به طوری که مشتری ها می توانند حتی اگر سرمایه گذاران بخواهند اوراق قرضه ای را به غیر از آنچه که مشتری می خواهد درآمد داشته باشد ، وام دهند.

به عنوان یک بانکدار Market Markets Markets ، شما کارهای صفحه گسترده زیادی را انجام می دهید و مدل های مالی شرکت های مشتری را می سازید. برای نقش DCM ، باید درک کنید که چگونه آژانس های رتبه بندی اعتبار تأثیر صدور اوراق بهادار جدید بر رتبه اعتباری یک شرکت را الگوبرداری می کنند. شما همچنین باید بتوانید پروفایل های مفصلی از پرداخت بهره و سررسید بدهی ایجاد کنید تا بتوانید نحوه توسعه ساختار مالی مشتری را ردیابی کنید. اگر در ECM شغلی دارید ، مدل سازی کمی کمرنگ تر است و بیشتر به ایجاد "کتاب های Pitch" اختصاص می یابد. Pitchbooks اسناد بزرگ بزرگ پاورپوینت است که بانکداران برای فروش مشتری در شایستگی یک معامله جدید ، و ترویج مهارت های خود به عنوان بهترین بانک برای اجرای آن ، از آن استفاده می کنند.

هنگامی که آنها کتاب های Pitchbooks را انجام نمی دهند ، بانکداران خردسال به شدت در اجرای معاملات شرکت می کنند ، چیزی که می تواند به مقدار قابل توجهی از چند وظیفه ای نیاز داشته باشد. در دوره های شلوغ ، به ویژه در DCM ، شما ممکن است تقریباً نیمی از معاملات داشته باشید ، همه در مراحل مختلف ، با مهلت های سخت و سخت برای انجام کارهایی که انجام می شود. یکی از مهارتهای مهم برای یک بانکدار بازارهای سرمایه این است که بتواند چیزها را پیگیری کند و اولویت بندی کند. در سطح معاون رئیس جمهور و کارگردان ، این امر بیشتر کار را تشکیل می دهد ، و ارتش کوچکی از تحلیلگران و همکاران را برای حفظ همه چیز در خط لوله قرار می دهد.

در رده های ارشد ، مدیران مدیران تمایل دارند که یا "مبداء" باشند - افرادی که معاملات را وارد می کنند و روابط مشتری را حفظ می کنند - یا "ساختار ساز" ، متخصصان فنی که در مورد نوع مناسب معامله برای هر مشتری مشاوره می دهند. از آنجا که حرفه شما در بازارهای سرمایه رشد می کند ، ممکن است متوجه شوید که به یک طرف این شکاف یا طرف دیگر جلب شده اید ، اگرچه برخی از همپوشانی ها وجود دارد زیرا ساختار سازها در فرایند گودال و مبدأ درگیر هستند در حالی که مبدا سازها باید ساختارهای معامله مربوطه را درک کننددر هر لحظه به مشتریان خود.

مهارت هایی که برای شغل در ECM یا DCM نیاز دارید

از آنجا که بازارهای سرمایه بین بانکداران مشورتی در مناطقی مانند M&A و افرادی که در فروش و تجارت کار می کنند ، قرار دارد ، اگر در بازارهای سرمایه کار می کنید ، به برخی از هر دو مهارت نیاز دارید. بازارهای سرمایه شغلی است که در آن ساعات طولانی ثابت است. اگر برای اجرای معاملات پاهای خود را با معاملات خود عجله نکرده اید ، انتظار می رود با کار در زمین ها شکاف ها را پر کنید.

بانکداران بازار سرمایه به دلیل توجه به جزئیات مشهور هستند. از آنجایی که خدمات واقعی چیزی شبیه یک کالا است، بانک‌ها سعی می‌کنند با اطمینان دادن به مشتری که می‌توانند تراکنش را بدون مشکل انجام دهند، خود را متمایز کنند، بنابراین هر اشتباه کوچکی در یک دفترچه یا مدل، برندسازی کلی را تضعیف می‌کند. حتی اشتباه گرفتن فونت یا رنگ می تواند فرصتی برای جلسات طولانی اتهامات و مدیران عامل عصبانی باشد، پس مراقب باشید!

به دلیل نحوه عملکرد بخش بازار سرمایه، افراد در این مشاغل نیز باید در کار تیمی خوب باشند. دمتریو سالوریو می‌گوید مهارت‌های رهبری و همکاری در DCM کلیدی هستند، زیرا شما باید روابط خود را با همکاران در سراسر شرکت ایجاد کنید تا «منابع مشاوره‌ای را از سایر واحدهای بانک جذب کنید تا به مشتری مشاوره‌های مالی استراتژیک موقت و با کیفیت بالا ارائه دهید.". در بازارهای سرمایه سهام (ECM) به همین صورت است. یکی از بانکداران ارشد ECM آسیا می گوید: «بانکداران ارشد بازار سرمایه باید ارتباطات داخلی و خارجی گسترده، و همچنین مهارت های بین فردی قوی، قابلیت های بازاریابی و مهارت های مدیریت پروژه قوی داشته باشند تا منافع ذینفعان پیچیده را متعادل کنند.

در نهایت، اگر شغلی در بازار سرمایه دارید، باید چند کار را انجام دهید. حتی یک معامله نسبتاً ساده در بازار سرمایه، در حین حرکت در خط لوله، نیاز به مجموعه مهارت‌های مختلفی دارد، از ارائه به مدل‌سازی، قانونی و انطباق با مدیریت پروژه. از یک بانکدار ECM یا DCM انتظار می رود که در تراکنش باقی بماند و در تمام طول فرآیند با مشتریان ارتباط برقرار کند و تحت فشار فضل خود را حفظ کند.

ویرجینیا اندروز در دویچه مهارت های مورد نیاز برای مشاغل بازار سرمایه را به شرح زیر خلاصه می کند:

جاه طلبی - در حرفه ای که افراد موفقی را جذب می کند، به جاه طلبی و عزم زیادی نیاز دارید.

محاسبات - توانایی انجام محاسبات سریع در سر خود تحت فشار، زمانی که در حال تصمیم گیری در مورد یک اقدام هستید به شما برتری می دهد.

تشنه یادگیری - اگرچه می‌خواهید در یک زمینه خاص تخصص پیدا کنید، باید دانش خود را در تمام مسیر شغلی خود ایجاد کنید. این کاملاً منحنی یادگیری است.

با مردم خوب است - بخشی از زمان شما صرف ملاقات با مشتریان می شود، و باید بتوانید گروه های مختلفی از مردم را گرد هم بیاورید و آنها را وادار به ارائه کار کنید.

توجه به جزئیات - شما باید اولین کسی باشید که مناطق مورد توجه مشتریان خود را شناسایی می کند و درک می کند که رویدادهای جهانی چگونه می توانند بر کار شما تأثیر بگذارند.

یک داستان، نکته یا نظر محرمانه ای دارید که می خواهید به اشتراک بگذارید؟تماس با: sbutcher@efinancialcareers. com در وهله اول. واتساپ/سیگنال/تلگرام نیز موجود است (تلگرام: @SarahButcher)

اگر در پایین این مقاله نظری می‌گذارید با ما همراه باشید: همه نظرات ما توسط انسان تعدیل می‌شوند. گاهی اوقات ممکن است این افراد در خواب باشند یا از میز خود دور باشند، بنابراین ممکن است مدتی طول بکشد تا نظر شما ظاهر شود. در نهایت چنین خواهد شد - مگر اینکه توهین آمیز یا افتراآمیز باشد (در این صورت چنین نخواهد شد.)